关于进一步加强权证经纪业务风险管理的通知

关于进一步加强权证经纪业务风险管理的通知
  
　　各会员单位：

　　为防范权证交易风险、维护市场正常秩序，现就进一步加强权证经纪业务风险管

理的有关事项通知如下。

　　一、严格按照本所相关通知要求，与参与权证交易的投资者签署《权证风险揭示

书》，向买卖权证的投资者全面介绍相关业务规则，充分揭示权证交易的高风险性，

切实引导、提醒投资者重视并控制权证交易风险。

　　二、进一步加强证券账户管理，防范违规借用账户交易权证行为。

　　三、对所属营业部交易前端做全面检查，杜绝日内融资、使用虚拟资金账户等违

规融资交易权证的行为。

　　四、加强权证T+0交易的风险管理，建立健全权证经纪业务风险管理的规章制度。

　　五、加强对所属营业部权证经纪业务的日常监督，按本所要求及时履行相关报告

义务。

　　需要指出的是，G宝钢的股改认购权证即将于2006年8月30日到期，各会员单位应

加强投资者教育，保护投资者权益，提醒投资者务必注意宝钢权证风险：(1)随着到期

日临近，若宝钢权证最终行权价值小于权证市场价格时，权证持有人可能面临较大的

投资风险，到期时宝钢权证可能不具有任何价值；(2)根据《上海证券交易所权证业务

管理暂行办法》，权证存续期满前5个交易日终止交易，宝钢权证的最后一个交易日为

2006年8月23日；(3)宝钢权证的行权日只有1天，为认购权证存续期间最后一日，即

2006年8月30日，到期日未行权的宝钢权证在行权日后自动失效。各会员单位应通过在

营业场所张贴宣传资料、电话委托交易提示、网上交易提示或其他灵活有效的方式，

就上述事项提醒投资者注意风险。

　　各会员单位应按本通知要求，进一步加强权证经纪业务风险管理，并向投资者充

分揭示权证交易和行权的风险。本所将视情况对会员单位的落实情况予以抽查。

　　特此通知。

　　上海证券交易所

　　二○○六年六月一日
(2006年06月02日   中国证券报)